2011年銀行從業(yè)資格考試《個人理財》考點預(yù)熱(5)

　第二節(jié) 銀行個人理財業(yè)務(wù)的實務(wù)基礎(chǔ)

　　一、理財業(yè)務(wù)的客戶準(zhǔn)入：

　　2005年9月29日，《商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)風(fēng)險管理指引》規(guī)定：

　　保證收益理財計劃的起點金額為5萬元人民幣，外幣應(yīng)在5000美元(或等值外幣)以上;其他理財計劃和投資產(chǎn)品的銷售起點金額應(yīng)不低于保證收益理財計劃。

　　2009年7月6日，《關(guān)于進一步規(guī)范商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)投資管理有關(guān)問題的通知》規(guī)定：僅適合有投資經(jīng)驗客戶的理財產(chǎn)品的起點金額不得低于10萬元(或等值外幣)，不得向無投資經(jīng)驗的客戶銷售。對外代客理財，起點不低于30萬元。

　　銀行個人理財?shù)目蛻暨�有：

　　1 達到中等規(guī)模以上的對公客戶的高管人員;

　　2 國家規(guī)定的級別工資高于一定級別以上的高等學(xué)校、科研單位、醫(yī)療衛(wèi)生單位、文藝體育單位的。

　　3 貸款金額達到一定額度以上并且在銀行內(nèi)部有關(guān)信息系統(tǒng)及人民銀行征信系統(tǒng)無不良記錄的貸款客戶或年消費積分且信用良好的銀行信用卡持卡人。

　　客戶應(yīng)當(dāng)確保其資金來路合法。

　　二、客戶理財價值觀：

　　1 理財價值觀含義：對個人理財方式的選擇起著決定作用。

　　理財規(guī)劃師的責(zé)任不在于改變投資者的價值觀，而是讓投資者了解不同價值觀下的財務(wù)特征和理財方式。

　　義務(wù)性支出、選擇性支出。

　　2 四種典型的理財價值觀：P48表2-5

　　(1)后享受型

　　(2)先享受型

　　(3)購房型

　　(4)以子女為中心型

　　理財方式的差異：

　　(1)后享受型：注重個人退休后的生活品質(zhì)

　　(2)先享受型：及時娛樂、老有所養(yǎng)

　　(3)購房型：考慮收入水平和償還能力;

　　(4)以子女為中心型：花費可能較大;注意融資。

　　三、客戶風(fēng)險屬性

　　1 客戶的風(fēng)險識別

　　2 影響客戶風(fēng)險承受能力的因素

　　(1)年齡(2)受教育情況(3)收入、職業(yè)和財富規(guī)模(4)資金的投資期限(5)理財目標(biāo)的彈性(6)主觀風(fēng)險偏好(7)其他影響因素

　　3 風(fēng)險偏好和投資風(fēng)格分類：

　　(1)客戶風(fēng)險態(tài)度分類：風(fēng)險厭惡型、風(fēng)險偏愛型、風(fēng)險中立型

　　(2)客戶風(fēng)險偏好的客戶分級：進取型、成長型、平衡型、穩(wěn)健型、保守型。

　　四、客戶風(fēng)險評估

　　1 評估的目的：避免盲目投資、有利于理財目標(biāo)的實現(xiàn)

　　2 常見的評估方法：

　　(1)定性、定量

　　(2)客戶投資目標(biāo)

　　(3)對投資產(chǎn)品的偏好

　　(4)概率和收益的權(quán)衡：

　　確定/不確定的偏好法;

　　最低成功概率法;

　　最低收益法
3 評估內(nèi)容：問卷

　　例：投資風(fēng)險承受能力測試

　　客戶姓名： 性別： 婚姻狀況：

　　1、您的年齡是?

　　A.18以下/75歲以上

　　B.55-74歲

　　C.36-54歲

　　D.18-35歲

　　2、您如何評價自己對有風(fēng)險投資產(chǎn)品的投資經(jīng)驗?(有風(fēng)險投資產(chǎn)品包括股票、基金、外幣、商品、結(jié)構(gòu)投資產(chǎn)品、認(rèn)股權(quán)證、期權(quán)、期貨和投資連接保險計劃等)

　　A.基本沒有經(jīng)驗：除存款、國債，幾乎沒有其他投資經(jīng)驗

　　B.對所投資的產(chǎn)品大概了解：有一些投資經(jīng)驗，但希望得到專業(yè)人士的進一步幫助

　　C.投資經(jīng)驗高于平均水平：清楚知道自己的風(fēng)險偏好，并能選擇對應(yīng)的產(chǎn)品

　　D.投資經(jīng)驗非常豐富：是活躍且有經(jīng)驗的投資者，希望自己進行投資決策

　　3、要參與投資理財，您打算購買基金的資金占個人總資產(chǎn)的百分之幾?

　　A.25%以下

　　B.25%-50%

　　C.51%-75%

　　D.75%以上

　　4、以下哪項是適合您的投資期望值?

　　A.不希望本金承擔(dān)風(fēng)險

　　B.希望保守投資，回報高于定期存款

　　C.希望以平衡的投資方式，尋求資金的較高收益和成長性

　　D.希望賺取高回報，能接受為期較長期間的負面波動，包括本金損失

　　5、當(dāng)您進行投資時(例如投資基金)，您能接受一年內(nèi)損失多少?

　　A.不能夠承受本金損失

　　B.能夠承受本金10%以內(nèi)的虧損

　　C.能夠承受本金20-50%的虧損

　　D.能夠承受本金50%以上虧損

　　6、當(dāng)投資有風(fēng)險投資產(chǎn)品時，您愿意接受下列哪項投資年限?

　　A.少于1年

　　B.1-3年

　　C.3-5年

　　D.5年以上

　　7、您的投資中哪一品種所占的比重最大?

　　A.銀行存款、國債

　　B.保險

　　C.債券、銀行理財產(chǎn)品

　　D.股票/基金

　　8、您隨時可以調(diào)動的、以作不時之需的金額，大約相等于多長時間您所負擔(dān)的家庭開支?

　　A.半年以上

　　B.3個月-半年

　　C.少于3個月

　　D.沒有儲備金額以作不時之需

　　總分： 

　　如果您不同意這結(jié)論，請指出您認(rèn)為更準(zhǔn)確的投資風(fēng)險承受程度，本公司記錄將為您的投資風(fēng)險承受程度。

　　客戶選擇：保守型( ) 穩(wěn)健型( ) 積極型( )

　　4 風(fēng)險承受能力評估案例

　　上次課的習(xí)題。

　　1習(xí)慣將大部分選擇性支出都存起來，儲蓄投資的最后總要目標(biāo)是期待退休后享受更高水平的生活是()理財價值觀的特征。

　　A先享受型

　　B后享受型

　　C購房型

　　D以子女為中心型

　　2下列關(guān)于資產(chǎn)配置組合模型的說法，不正確的是()。

　　A.金字塔型結(jié)構(gòu)具有很好的安全性和穩(wěn)定性

　　B.啞鈴型結(jié)構(gòu)可以充分地享受黃金投資周期的收益

　　C.紡錘型結(jié)構(gòu)適合成熟市場

　　D.梭鏢型結(jié)構(gòu)屬于風(fēng)險較低的一種資產(chǎn)結(jié)構(gòu)

　　3不屬于客戶風(fēng)險特征的是：

　　A風(fēng)險偏好

　　B風(fēng)險認(rèn)知度

　　C實際風(fēng)險承受能力

　　D客戶的理財目標(biāo)

　　4、分析理財客戶的風(fēng)險特征應(yīng)該從()幾方面入手：

　　A客戶的年齡